I Funchal, som ligger på huvudöns sydkust, är turismen den största inkomstkällan. Vid sidan av turismen finns även sockerbruk, spritfabriker, vinhandel och möbelindustri. Funchals hamn är viktig för världssjöfarten. Staden är belägen på de branta bergssluttningarna som en amfiteater, och ett turistnöje är att åka släde nedför de stenlagda gatorna.