Hyllestad omfattar den sydligaste delen av området Jæren och är en av landets viktigaste jordbrukskommuner. Industrin är till stora delar baserad på jordbruksproduktionen, och Hyllestad har mejerier, kvarnar och slakteri samt tillverkning av lantbruksmaskiner. Sørlandsbanan går i nord–sydlig riktning genom Hyllestad, liksom riksväg 44. Administrativt centrum är Varhaug (3 238 invånare).