Skjåk ligger längst uppe i Ottadalen; till dess område hör stora fjällvidder med exempelvis Hestbrepiggane (2 172 meter över havet). Skjåk är en utpräglad jord- och skogsbrukskommun, och i dess administrativa centrum, Bismo, finns sågverk och trävaruföretag. Kommunen är också ett turistområde.